First Inno (Co-Equity)
Participez directement au capital des entreprises qui façonnent un avenir durable
Ticket d’investissement
100-500 K€
Durée
5 à 7 ans
Profil de risque
Élevé
Rendement attendu
15-25% annuel (TRI)
Secteur
Innovation durable et impact positif
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L’opportunité d’investissement
Investir dans l'innovation à impact positif
Le First Inno 1 (Co-Equity) offre aux investisseurs l’opportunité de participer directement au capital d’entreprises innovantes qui contribuent activement aux 17 Objectifs de Développement Durable (ODD) des Nations Unies. Cette approche d’investissement à impact combine recherche de performance financière et contribution positive aux grands enjeux sociétaux et environnementaux.
Notre stratégie se concentre exclusivement sur le co-investissement : nous n’intervenons jamais seuls mais systématiquement aux côtés d’autres investisseurs professionnels. Cette approche collaborative permet de mutualiser l’expertise, de partager les risques et de bénéficier de l’effet de réseau pour maximiser les chances de succès.
Mécanisme d'investissement
Pour l'investisseur
- Prise de participation directe au capital via augmentation de capital
- Co-investissement systématique avec d'autres fonds professionnels
- Durée d'investissement moyen-long terme (5-7 ans) pour accompagner la croissance
- Participation aux décisions stratégiques selon le niveau d'investissement
Profil des entreprises ciblées
- Technologies robustes répondant à au moins un ODD prioritaire
- Potentiel de création d'emplois significatif en Europe
- Traction commerciale démontrée et capacité à scale-up
- Équipe managériale expérimentée et gouvernance structurée
Critères de sélection des projets
Éligibilité des entreprises
Nous investissons exclusivement dans des entreprises innovantes ayant déjà franchi le stade seed et démontrant une traction commerciale concrète. Les candidats doivent avoir réalisé au moins une levée de fonds en capital préalable, attestant de la validation de leur modèle par d’autres investisseurs professionnels.
L’entreprise doit disposer d’une technologie robuste et éprouvée permettant de répondre de manière significative à au moins un des 17 Objectifs de Développement Durable établis par les Nations Unies. Cette contribution à l’impact positif constitue un critère fondamental et non négociable de notre sélection.
La capacité à se développer au minimum à l’échelle européenne est essentielle, de même que le potentiel de création d’emplois qualifiés sur le territoire européen. Nous privilégions les entreprises démontrant une capacité avérée à scale-up et présentant des perspectives de sortie réalistes à moyen terme.
Due diligence approfondie
Notre processus d’évaluation analyse en profondeur la solidité technologique et l’innovation de rupture apportée par l’entreprise. Nous validons la mesurabilité de l’impact positif sur les ODD ciblés à travers des indicateurs quantitatifs et qualitatifs rigoureux.
L’évaluation de l’équipe dirigeante constitue un pilier central de notre analyse : nous examinons l’expérience entrepreneuriale, la complémentarité des compétences et la capacité d’exécution démontrée. La qualité de la gouvernance et la structure actionnariale font également l’objet d’une attention particulière.
Nous analysons le positionnement concurrentiel, la taille de marché adressable et les barrières à l’entrée qui protégeront la croissance future. L’étude des synergies potentielles avec notre portefeuille existant et notre réseau européen permet d’identifier les opportunités d’accélération.
Structure d’investissement et gouvernance
Modalités de participation
- Augmentation de capital : prise de participation minoritaire
- Pacte d'actionnaires : protection des intérêts et droits de gouvernance
- Stratégie de sortie : clauses de liquidité et mécanismes de tag-along/drag-along
- Diversification : possibilité d'investir sur plusieurs deals pour mutualiser les risques
Accompagnement post-investissement
- Siège observateur ou participation au conseil selon montant investi
- Reporting trimestriel détaillé sur la performance opérationnelle et financière
- Accès aux financements publics : accompagnement pour maximiser les leviers non-dilutifs
- Réseau européen : mise en relation avec clients, partenaires et co-investisseurs potentiels
Vous souhaitez investir dans des entreprises à impact positif tout en visant des rendements attractifs ? Découvrez notre pipeline d’opportunités co-equity sélectionnées avec rigueur.
Pourquoi choisir 
pour vos investissements Co-Equity ?
Notre expertise unique combine évaluation technologique pointue, connaissance approfondie des financements européens et réseau étendu d’investisseurs professionnels.
Sélection ultra-rigoureuse
Moins de 3% des projets analysés accèdent à notre portefeuille
Notre double casquette d'experts de la Commission Européenne et d'investisseurs professionnels nous permet d'évaluer avec une précision unique la solidité technologique et le potentiel de marché. Nous ne présentons à nos co-investisseurs que les opportunités les plus prometteuses.
Co-investissement sécurisé
Jamais seuls : investissement systématique aux côtés d'autres fonds
Notre stratégie de co-investissement avec des fonds professionnels reconnus mutualise l'expertise et partage les risques. Cette approche collaborative garantit des valorisations équilibrées et renforce significativement les chances de succès.
Impact mesurable
Investir dans l'innovation qui compte vraiment
Chaque entreprise du portefeuille contribue activement à au moins un Objectif de Développement Durable avec des indicateurs d'impact mesurables. Vous investissez dans des solutions concrètes aux grands défis de notre époque tout en visant des rendements attractifs.
Effet de levier public
Maximisation des financements non-dilutifs complémentaires
Notre expertise reconnue en financements européens (Horizon Europe, Innovation Fund, EIB) permet d'obtenir des financements publics complémentaires qui accélèrent la croissance sans dilution supplémentaire, optimisant ainsi le retour sur investissement.
Processus d’investissement
1
Qualification et alignement
- Évaluation de vos objectifs d'impact et de rendement financier
- Présentation de notre thèse d'investissement et secteurs prioritaires
- Validation de votre profil investisseur et appétence au risque equity
2
Deal flow et sélection
- Accès à notre pipeline d'opportunités pré-qualifiées
- Participation aux sessions de due diligence collaborative
- Rencontre avec les équipes dirigeantes des entreprises cibles
3
Investissement et accompagnement
- Co-construction de la stratégie d'accompagnement
- Participation aux instances de gouvernance
- Reporting régulier et préparation des rounds suivants ou exits
Contact
Votre Passerelle vers l'Innovation
Nous sommes toujours ravis d’échanger avec des investisseurs privés souhaitant diversifier leur portefeuille avec des opportunités d’investissement dans l’innovation européenne. Contactez-nous pour découvrir les opportunités actuelles.